Съдържание:
- Търговец ли сте или инвеститор?
- Какъв е вашият времеви хоризонт за инвестиции?
- Какъв тип инвеститор сте?
- Активен ли си или пасивен?
- Разчитате ли на мненията на другите, когато инвестирате?
- Препоръчително четиво за инвеститори
- И така, кое е по-добро за мен?
- Какво ще кажете за риска в дяловите тръстове и запасите от сини чипове?
- Цена на акциите на DBS Group Holdings на Сингапурската борса (SGX)
- Единична цена на Азиатския фонд за растеж на Schroder
- Долния ред
Търговец ли сте или инвеститор?
Каква е разликата между двете? Като финансов съветник често чувам, че акциите са по-добри от дяловото доверие. Като цяло хората казват, че предпочитат да търгуват акции на компании на фондовия пазар. Без съмнение те може да имат опит с търговията и мнозина, които са спечелили своето богатство от фондовия пазар, биха препоръчали и други да търгуват на акции.
Но преди да решите да приемете този съвет, трябва да разберете какъв тип инвеститор сте. Търговец ли сте или действителен инвеститор? Купувате ли и продавате само на цени (което търговците правят - купуват ниско; продават високо) или инвестирате за растеж? Кой пазар е по-подходящ за вас? Е, за начало, нека разгледаме следното.
Какъв е вашият времеви хоризонт за инвестиции?
Това е най-важният въпрос, който всеки трябва да си зададе, преди да инвестира в каквото и да било. Търсите ли да използвате парите след 20 години, 10 години, 5 години или след броени месеци? Или бихте предпочели да поддържате нещата през цялото време течни? Защо това е важно? Защото времето, което сте готови да изчакате, ще определи колко рискове можете да поемете. Колкото по-дълго е времето, толкова по-голям е рискът.
Търговците се нуждаят от много малко време. Всъщност те практикуват инвестиции в стил "хит и бяг". Те печелят пари бързо, след което излизат - колкото по-рано, толкова по-добре. За тях запасите са материални запаси, които ще изгният в складовете, ако се държат твърде дълго и ще увеличат излагането им на риск, поради което бързото бягство е идеално за търговците.
Ето защо, ако имате само няколко дни за търговия или предпочитате да поддържате парите ликвидни, тогава търговията с акции естествено ще бъде за предпочитане пред дяловото доверие.
Инвеститорите, от друга страна, се фокусират върху потенциала на компаниите или продуктите. Тази стратегия е по-известна като инвестиране на стойност. Те са склонни да имат по-дълги срокове за инвестиции и ще видят акции или доверителни фондове чрез растежа си с течение на времето. Поради диверсифицирания характер на фондовете (независимо дали става въпрос за взаимни фондове или дялови доверителни фондове), колебанията в цените не са толкова агресивни, колкото при дяловите участия.
Тази стратегия обикновено се предпочита от инвеститорите, които искат да отглеждат гнездото си за по-дълъг период от време. Една добра времева рамка би била между 15 и 20 години. Това се дължи на краткосрочния дългов цикъл, който се случва - в днешния контекст - на всеки 8 до 10 години или така.
И така, определете колко дълго искате да запазите портфолиото си. Това ще ви помогне да установите към коя рискова категория принадлежите и коя стратегия - търговия или инвестиране - е по-подходяща за вас.
Какъв тип инвеститор сте?
Играете ли, за да не губите или играете, за да спечелите?
Ако инвестирате за растеж, ще ви е необходим фокус. Съсредоточете се върху определена компания, регион или индустрия.
Но все пак вземете под внимание, фокусът е рискован бизнес и въпреки че трябва да спечелите всички, трябва да загубите и всички.
Ако играете, за да избегнете загубата на твърде много, тогава трябва да знаете, че няма да спечелите твърде много. Това е фактът на живота.
Без болка няма победа.
И ако сте защитник на старата поговорка, „не слагайте всичките си яйца в една кошница“, тогава вероятно сте сигурен инвеститор.
Безопасните инвеститори търсят диверсификация, която е същността на фондовете.
Фондовете се разнообразяват, като държат „пот“ с ценни книжа, облигации, инструменти на паричния пазар, деривати или други форми на активи.
Инвеститорите могат да избират въз основа на рисковия профил и индустрията или географските предпочитания. Наистина е доста гъвкав в наши дни и сравним с разнообразието, предлагано на фондовите борси.
Активен ли си или пасивен?
Що се отнася до инвестирането, взимате ли хапчета за охлаждане или постоянно се взирате в екрана за кърлежи на пазара?
Търговците трябва да останат нащрек по всяко време, тъй като са чувствителни към цените и не възнамеряват да пазят активи за дълъг период от време.
Инвеститорите, от друга страна, предпочитат да се освободят от притесненията, като периодично актуализират пазарните си резултати и правят необходимите промени в портфолиото си.
Ако сте пасивен инвеститор, би било разумно да диверсифицирате риска си, за да избегнете загуба на сън или риск от инфаркт.
Разчитате ли на мненията на другите, когато инвестирате?
Между акциите и доверителните фондове има посредници.
Може да имате надежден борсов посредник, който ви предоставя надеждна информация, но дяловите доверителни фондове се управляват професионално от фондови къщи.
И така, доколко се доверявате на мнението на другите?
Ако нямате време да наблюдавате пазара, намерете си брокер или фондова къща / финансови съветници с добра репутация, на които можете да разчитате за инвестиционни съвети и прозрения.
Предупреждение: Въпреки че лошият съвет е по-добър от никакъв, не разчитайте 100% на ничий съвет, отнасящ се до инвестиции. Практикувайте, като използвате собствената си преценка Вашата печалба или загуба е ваша и само вие, никой няма да носи отговорности за вашите печалби или загуби.
Препоръчително четиво за инвеститори
Горещо препоръчвам Интелигентния инвеститор на всеки, който иска да спести, независимо дали активно или пасивно. Този класически текст е анотиран, за да актуализира вечната мъдрост на Греъм за съвременните пазарни условия.
Най-големият инвестиционен съветник на ХХ век, Бенджамин Греъм, преподаваше и вдъхновяваше хората по целия свят. Философията на Греъм за „инвестиране на стойност“ - което предпазва инвеститорите от съществени грешки и ги учи да разработват дългосрочни стратегии - е направила The Intelligent Investor фондовата библия още от първоначалното й публикуване през 1949 г.
През годините развитието на пазара доказа мъдростта на стратегиите на Греъм. Макар да запазва целостта на оригиналния текст на Греъм, това преработено издание включва актуализиран коментар на известния финансов журналист Джейсън Цвайг, чиято перспектива включва реалностите на днешния пазар, прави паралели между примерите на Греъм и днешните финансови заглавия и дава на читателите по-задълбочено разбиране за това как да се прилагат принципите на Греъм.
И така, кое е по-добро за мен?
Ако притежавате склонността на търговец (кратък период от време, висока печалба / загуба), тогава фондовият пазар е пътят.
В противен случай, ако предпочитате диверсификация на риска и имате по-дълъг времеви хоризонт за инвестиции, помислете за инвестиране в дялови доверителни фондове, взаимни фондове или борсово търгувани фондове.
В крайна сметка се създават фондове, които да заситят глада на инвеститорите, търсещи диверсификация.
Разбира се, има разходи при инвестирането в която и да е, което съм разгледал в друга публикация. Затова изчислете дали подобни разходи ще компенсират приходите ви.
Какво ще кажете за риска в дяловите тръстове и запасите от сини чипове?
Да, всички ние сме запознати със запасите от сини чипове. Но наистина ли са безопасни? За справка включих диаграмата за цените на акциите на най-голямата банка в Сингапур, DBS Group Holdings Ltd.
Цена на акциите на DBS Group Holdings на Сингапурската борса (SGX)
За период от 5 години има разлика от 11 щ.д. в цената на акциите. Това е почти половината от днешната цена на акциите!
Yahoo! Финанси
Олд таймерите предпочитат запасите от сини чипове за тяхната очевидна „стабилност“ и разчитат до голяма степен на изплащането на дивиденти за печалбите.
Но отминаха дните, когато сините чипове не се покачват и не падат като обикновени акции, те все пак са базирани на една компания.
В сравнение с азиатския фонд за растеж на Schroder, както е показано по-долу,
Единична цена на Азиатския фонд за растеж на Schroder
Диверсифицираният портфейл от дялов доверителен фонд предлага по-малки колебания в цената от само 1,60 долара за същия 5-годишен период, въпреки че фондът инвестира в акции.
Блумбърг
Долния ред
Въпреки че на фондовия пазар има други налични средства, които също съм обхванал тук, наистина зависи от това какъв инвеститор сте и колко дълго възнамерявате да инвестирате.
Имам клиенти, които са правили пари от чисто дялови доверителни фондове и имам приятели, които печелят, като отиват с висок риск с акции.
Но това са 2 съвсем различни групи инвеститори и хоризонта им на инвестиране се различава с доста години.
Разбира се, има няколко стратегии, разработени за конкретни инвеститори за разнообразяване на излагането им на риск.
Най-добрият ни залог? Инвестирайте и в двете (50-50, за да бъдем точни) с малко пари и усетете доколко ви е удобно с всеки инструмент, преди да се ангажирате с който и да е от тях.
Не мокрете краката си, без първо да потопите пръстите на краката си. Честито инвестиране!
© 2017 Шон Ерасто